Máy Tính Đòn Bẩy & Ký Quỹ
Kết Quả
Giao Dịch Futures Là Gì?
Giao dịch futures cho phép bạn mua hoặc bán tiền điện tử ở một mức giá được xác định trước vào một ngày trong tương lai. Không giống như giao dịch spot, giao dịch futures sử dụng đòn bẩy, có nghĩa là bạn có thể kiểm soát một vị thế lớn hơn với số vốn nhỏ hơn.
Tìm hiểu thêm về giao dịch futures →Key Terms
Kích Thước Vị Thế
Tổng giá trị giao dịch của bạn bằng USDT. Đây là giá trị danh nghĩa của vị thế của bạn.
Đòn Bẩy
Một hệ số nhân cho phép bạn kiểm soát một vị thế lớn hơn với ít vốn hơn. Ví dụ, đòn bẩy 10x có nghĩa là bạn có thể kiểm soát tài sản trị giá 10.000 $ chỉ với 1.000 $.
Phía Vị Thế
Long: Bạn lợi nhuận khi giá tăng. Bạn mua ở giá vào và bán ở giá cao hơn. Short: Bạn lợi nhuận khi giá giảm. Bạn bán ở giá vào và mua lại ở giá thấp hơn.
Giá Vào
Giá mà bạn mở vị thế của mình. Đây là giá mà bạn đồng ý mua hoặc bán tài sản.
Ký Quỹ Cần Thiết
Tài sản thế chấp bạn gửi vào sàn giao dịch để mở một vị thế có đòn bẩy. Nó hoạt động như một khoản đặt cọc bảo đảm bảo vệ chống lại thua lỗ. Ký quỹ = Kích thước vị thế ÷ Đòn bẩy. Đây là vốn của chính bạn mà bạn rủi ro trong giao dịch.
Giá Thanh Lý
Giá mà vị thế của bạn sẽ được đóng tự động khi thua lỗ vượt quá ký quỹ của bạn. Đòn bẩy cao hơn có nghĩa là cần ít ký quỹ hơn, nhưng giá thanh lý gần với giá vào của bạn hơn. Ví dụ, với đòn bẩy 10x, thanh lý có thể xảy ra nếu giá di chuyển khoảng 10% chống lại bạn. Ngược lại, đòn bẩy thấp hơn yêu cầu nhiều ký quỹ hơn nhưng di chuyển giá thanh lý xa hơn khỏi điểm vào, giảm rủi ro.
PnL (Lợi Nhuận và Thua Lỗ)
Lợi nhuận hoặc thua lỗ từ vị thế của bạn dựa trên sự khác biệt giữa giá hiện tại và giá vào của bạn.
Ví Dụ
Ví Dụ 1: Kích Thước Vị Thế và Ký Quỹ
Giả sử bạn muốn giao dịch với kích thước vị thế 10.000 USDT sử dụng đòn bẩy 10x.
Position Size: 10,000 USDT
Leverage: 10x
Required Margin: 10,000 ÷ 10 = 1,000 USDT
Điều này có nghĩa là bạn chỉ cần 1.000 USDT vốn của chính mình để kiểm soát một vị thế 10.000 USDT. 9.000 USDT còn lại được vay thông qua đòn bẩy.
Ví Dụ 2: Thanh Lý và PnL (Vị Thế Long)
Bạn mở một vị thế Long với các tham số sau:
Position Size: 10,000 USDT
Leverage: 10x
Required Margin: 1,000 USDT
Entry Price: 50,000 USDT
Position Side: Long
Tính Toán PnL (Vị Thế Long):
PnL = (Current Price - Entry Price) × Position Size / Entry Price
PnL % = (PnL / Required Margin) × 100
Khi PnL đạt -100%, điều đó có nghĩa là thua lỗ của bạn bằng toàn bộ ký quỹ của bạn. Tại thời điểm này, bạn không thể duy trì vị thế nữa, vì vậy nó sẽ được thanh lý tự động để ngăn chặn thua lỗ thêm.
Tính Toán Giá Thanh Lý:
Liquidation Price = Entry Price × (1 - 1/Leverage)
Liquidation Price = 50,000 × (1 - 1/10)
Liquidation Price = 50,000 × 0.9 = 45,000 USDT
Xác Minh: PnL Tại Giá Thanh Lý:
PnL = (45,000 - 50,000) × 10,000 / 50,000
PnL = -5,000 × 0.2 = -1,000 USDT
PnL % = (-1,000 / 1,000) × 100 = -100%
Như đã tính toán, khi giá giảm xuống 45.000 USDT, PnL trở thành -100%, và vị thế được thanh lý.